3 Beste langlopende overheidsobligaties ETF's op lange termijn (EDV, ZROZ)

Nu het beoogde federale fondstarief in de Verenigde Staten eindelijk toeneemt, hebben beleggers vanaf 2016 een hernieuwde interesse in vastrentende effecten. Terwijl de officiële inflatie hardnekkig onder de doelstelling van 2% voor de Amerikaanse Federal Reserve blijft, zijn rentetarieven waarschijnlijk om op een gegeven moment in de toekomst nog hoger te stoten. Op de beurs verhandelde fondsen (ETF's) die beleggen in Amerikaanse langlopende staatsobligaties kunnen verliezen lijden als gevolg van verhoogde rentetarieven, aangezien hun belangen doorgaans een lange looptijd hebben en zeer gevoelig zijn voor rentewijzigingen. De volgende drie ETF's bieden beleggers de hoogste rendementen onder hun concurrenten in de categorie lange overheid.

Vanguard Extended Duration Treasury ETF

Vanaf 11 maart 2016 heeft de Vanguard Extended Duration Treasury ETF (NYSEACRA: EDV) een 12-maands achterblijvende opbrengst van 2,78% en een 30-dagen Securities and Exchange Commission (SEC) opbrengst van 2,62%. Het fonds is in december 2007 door de Vanguard Group opgericht om de prestaties van de Barclays U.S. Treasury STRIPS 20-30 Year Equal Par Bond Index te volgen. De index bestaat uit US Treasury afzonderlijke handel in geregistreerde rente en hoofdeffecten (STRIPS), dit zijn Amerikaanse staatsobligaties die worden verkocht met een aanzienlijke korting tegen nominale waarde zonder rentebetalingen. Het fonds heeft $ 471 miljoen aan beheerd vermogen (AUM) en heeft 74 obligaties in portefeuille. De portefeuille heeft een gemiddelde looptijd van 24,6 jaar en een rendement tot einde looptijd (YTM) van 2,8%.

Vanaf 11 maart 2016 vertoont het fonds een jaar-tot-datum (YTD) winst van 8,32% en een eenjarige winst van 2%. Het toonde ook een gemiddeld jaarlijks rendement van 8,99% voor de periode van drie jaar en 15,12% voor de periode van vijf jaar. Het berekent een kostenratio van 0,10% en kreeg van Morningstar een algehele vijfsterrenrating voor zijn sterke voor risico gecorrigeerde rendementen in de categorie lange overheid.

PIMCO 25+ jaar nulcoupon US Treasury Index ETF

Vanaf 11 maart 2016 heeft de PIMCO 25+ jaar nulcoupon US Treasury Index ETF (NYSEACRA: ZROZ) een 12-maands achterblijvende distributie-opbrengst van 2,63% en een 30-dagen SEC-opbrengst van 2,61% aangetoond. Gestart in oktober 2009, volgt de ETF de beleggingsresultaten van de BofA Merrill Lynch Long US Treasury Principal STRIPS Index, die is samengesteld uit Amerikaanse STRIPS met lange vervaldata. De ETF heeft ongeveer $ 212,2 miljoen in AUM en 20 bedrijven. In tegenstelling tot andere gediversifieerde ETF's per participatie, biedt dit fonds beleggers een geconcentreerde portefeuille waarvan de top 10 bedrijven 52,04% van zijn nettovermogen vertegenwoordigen. Dit kan winsten of verliezen vergroten, afhankelijk van de prestaties van de participaties van de portefeuille. De portefeuille biedt een YTM van 2,82% en een van de langste effectieve looptijden onder zijn concurrenten op 27,25 jaar, waardoor het zeer gevoelig is voor rentewijzigingen.

Vanaf 11 maart 2016 heeft het fonds een YTD-winst van 8,74% en een winst van één jaar van 1,02% gegenereerd. Voor de periode van drie jaar toonde het een gemiddeld jaarlijks rendement van 9,62%, terwijl het voor de periode van vijf jaar een gemiddeld jaarlijks rendement van 15,87% liet zien. Het berekent een kostenratio van 0,16% en ontving een algehele vijfsterrenrating van Morningstar in de categorie lange overheid.

SPDR Barclays Long Term Treasury ETF

De SPDR Barclays Long Term Treasury ETF (NYSEACRA: TLO) biedt beleggers een 12-maands achterblijvende opbrengst van 2,40% en een 30-dagen SEC-opbrengst van 2,39%. Het fonds is in mei 2007 opgericht om de prestaties van de Barclays Long U.S. Treasury Index te volgen, die is samengesteld uit Amerikaanse staatsobligaties met lange looptijden. Vanaf 11 maart 2016 heeft het fonds $ 404,6 miljoen aan AUM en heeft het 46 obligaties in portefeuille. Het heeft een YTM van 2,55% en een gemiddelde looptijd van 17,81 jaar.

Vanaf 11 maart 2016 heeft de ETF een YTD-winst van 5,61% en een winst van één jaar van 2,86% laten zien. Het toonde een gemiddeld jaarlijks rendement van 6,04% voor de periode van drie jaar en 9,11% voor de periode van vijf jaar. Het wordt geleverd met een kostenratio van 0,10% en kreeg van Morningstar een algemene beoordeling van vier sterren.