4 manieren om te overleven en bloeien in een berenmarkt

Een bearmarkt voor aandelen komt eraan. Elke dag zie ik minstens één artikel met een kop die deze voorspelling weergeeft. En het is absoluut waar - na een zesjarige bullmarkt komt er zeker een berenmarkt aan. Het probleem is dat we niet weten WANNEER het komt, hoe lang het zal duren of hoe ernstig het de aandelenkoersen zal beïnvloeden. Het is dus altijd veilig om te zeggen dat er een bearmarkt komt ... uiteindelijk.

Maar er is geen reden om ongerust te zijn. Je kunt niet alleen de volgende bearmarkt overleven, je kunt er zelfs van gedijen. Vandaag ga ik je enkele technieken geven die je kunt gebruiken om je portefeuilleverliezen te verminderen, of zelfs om wat geld te verdienen met de grote boze beer. (Zie artikel voor meer informatie: Aanpassen aan een berenmarkt.)

Volgens Investopedia is een bearmarkt per definitie een 'marktomstandigheid waarin de prijzen van effecten dalen en wijdverbreid pessimisme ervoor zorgt dat het negatieve sentiment zichzelf in stand houdt. Terwijl beleggers anticiperen op verliezen op een berenmarkt en de verkoop doorgaat, pessimisme groeit alleen, hoewel de cijfers voor velen een daling van 20% of meer in meerdere brede marktindexen, zoals de Dow Jones Industrial Average (DJIA) of Standard & Poor's 500 Index (S&P 500), kunnen variëren over ten minste twee -maandperiode, wordt beschouwd als een toegang tot een berenmarkt. "

Het dilemma is dat wanneer aandelen beginnen te dalen, we nooit weten of het een eenvoudige correctie van 5% of 10% zal zijn, of een diepere daling van het bearmarktgebied. Als je te lang wacht en de aandelen weer stijgen, heb je een kans gemist om een ​​dip te kopen en profiteer je niet van de terugspringende koersen. Maar als u te snel de trekker overhaalt, ziet u mogelijk dat uw nieuwe aandelenaankopen verder blijven dalen.

De correctie van 10% is niet het probleem. De meeste beleggers kunnen daar tegenin. Het is de 78% -correctie, zoals we zagen in de Nasdaq tech-bubbel barstte van 2000 tot 2002, of de 54% verloren door de Dow tussen 2007 en 2009. En elke keer als er een 10% -correctie is, toont de financiële kabel de gebruikelijke Wall Street cheerleaders om het publiek te kalmeren met: "Wacht even, raak niet in paniek, koop meer".

Vaak zullen ze voorstellen om dividendaandelen te kopen als een hedge. Maar als u all-in gaat wanneer de markt 10% daalt en dan nog eens 40% of 50%, dan is dat 5% dividend een zeer kleine troost in het licht van de vernietiging van uw portefeuille.

Dus wat kunnen we dan doen om onze verliezen echt op te vangen en zelfs wat geld te verdienen op een berenmarkt? Hier zijn vier strategieën om de volgende berenmarkt te overwinnen:

 

Strategie 1: De 401 (k)

Een les uit de berenmarkt van 2007-2009 is dat als je op regelmatige tijdstippen indexfondsen koopt via een 401 (k), je zult floreren wanneer de markt eindelijk weer opkaatst. Degenen die deze strategie gebruikten, wisten niet of de beer zou eindigen in december 2007, juni 2008 of, zoals het uiteindelijk ook deed, in maart 2009.

Mensen vertelden me dat hun 401 (k) was gehalveerd tegen de tijd dat de bearmarkt eindigde, maar alle aandelen die op de weg naar beneden werden gekocht, werden winstgevend toen de markt zich eindelijk omdraaide en hoger klom. Tegen 2015 hebben degenen die daar hingen enorme winsten gemaakt van de goedkopere aandelen die tijdens de recessie waren gekocht, plus bedrijfsmatching, plus al hun geld dat ze terugkregen (en vervolgens meer winst) van de aandelen die vóór de piek in 2006 waren gekocht- 07. Het is dus het beste om niet tegelijkertijd in te gaan, maar gewoon om kleinere bedragen met regelmatige tussenpozen te blijven investeren.

 

Strategie 2: kopen van putten op korte en lange termijn

Als u denkt dat er een bearmarkt in ontwikkeling is en substantiële longposities in de markt heeft, is een andere nuttige strategie om goedkope korte en lange termijnposities op de belangrijkste indices te kopen. Een put is een optie die 100 aandelen vertegenwoordigt en een vaste tijdsduur heeft voordat deze waardeloos verloopt. Als u putten koopt op de Dow Jones Industrial Average, S&P 500 en Nasdaq en de markt daalt, winnen uw putten aan waarde. Omdat opties met een veel groter percentage stijgen of dalen dan aandelen, kan zelfs een klein aantal putcontracten uw verliezen op lange aandelenposities compenseren. Vergeet niet om uw putten minstens een paar dagen voor hun termijn te verkopen, omdat ze bij het verstrijken waardeloos worden. (Zie video: Zet Optie Basics.)

 

Strategie 3: "naakte" putten verkopen

De verkoop van een 'naakte' put omvat de verkoop van de putten die anderen willen kopen, in ruil voor contante premies. In een berenmarkt mag er geen tekort zijn aan geïnteresseerde kopers. Wanneer u een putcontract verkoopt, is uw hoop dat de put waardeloos verloopt tegen of boven de uitoefenprijs. Als dit het geval is, profiteert u door de volledige premie te behouden en eindigt de transactie. Maar als de aandelenkoers onder de uitoefenprijs daalt, wordt u na afloop meestal gedwongen door de makelaar om 100 aandelen van het aandeel per contract te kopen tegen uw uitoefenprijs, ongeacht de huidige prijs.

De premium geeft je wel wat bescherming. Stel dat u een put van 21 juli verkoopt met een strike van $ 10 en dat de aan u betaalde premie € 50 is. Aangezien uw account bij het verlopen van de volledige premie wordt gecrediteerd, als het aandeel $ 9,50 is en u gedwongen bent 100 aandelen van het aandeel te kopen voor $ 10,00, bent u nog steeds break-even.

De beste strategie is om op korte termijn putten te blijven verkopen aan solide bedrijven die u niet zou willen bezitten als u moet, vooral als ze dividenden betalen. Zelfs in een berenmarkt zullen er periodes zijn waarin de aandelenkoersen stijgen, waardoor u winst haalt uit de putpremies. Soms wordt u gedwongen een aandeel te kopen, waarna u kunt kiezen om te verkopen tegen een break-even, een lichte winst of een klein verlies. Hoewel het mogelijk is, is het heel ongebruikelijk om een ​​grote som geld te verliezen bij het verkopen van putten, tenzij je tijdsbestek extreem lang is. Er wordt ook geschat dat ongeveer 75% van alle opties waardeloos verlopen, wat echt is wat je wilt wanneer je putten verkoopt. (Zie artikel voor meer informatie: Prijzen dalen? Koop een put!)

 

Strategie 4: het vinden van de activa die in prijs stijgen

Ik vind het nuttig om onderzoek te doen naar berenmarkten, om te zien welke aandelen, sectoren of activa daadwerkelijk zijn gestegen of in elk geval hun eigen positie hebben behouden wanneer de markt rondom hen in volle gang was. Soms presteren de edelmetalen, zoals goud en zilver, beter. Aandelen voor voedsel en persoonlijke verzorging, vaak 'defensieve aandelen' genoemd, doen het meestal goed. Er zijn tijden dat obligaties stijgen als aandelen dalen. Soms kan een bepaalde sector van de markt, zoals nutsbedrijven, onroerend goed of gezondheidszorg, het goed doen, zelfs als andere sectoren waarde verliezen.

Veel financiële websites publiceren sectorprestaties voor verschillende tijdframes en u kunt eenvoudig zien welke sectoren momenteel beter presteren dan de andere. Begin een deel van uw geld in die sectoren toe te wijzen, want zodra een sector het goed doet, presteert deze meestal gedurende een lange periode goed.

 

Het komt neer op

Zoals u ziet, hoeven we niet bang te zijn voor de grote bad bear-markt, maar door een aantal alternatieve strategieën te gebruiken, kunnen we het heel goed doen in die tijden waarin vele anderen grote verliezen lijden aan hun portefeuilles. (Zie artikel voor meer informatie: Dieper graven in stier- en berenmarkten.)

 

 

Bekijk de video: 10 MANIEREN om HITTEGOLF te OVERLEVEN AvonTUUR #34 (September 2019).